在一望无际的戈壁滩上，有座八百里长的火焰山，挡住了唐僧师徒的去路。 土地神告诉他们，要过火焰山，必须向铁扇公主借来芭蕉扇，扇灭大火才行。
铁扇公主名叫罗刹女，是牛魔王的妻子，红孩儿的母亲。孙悟空心想：“又遇到冤家了，这铁扇公主必定会因红孩儿之事不肯借扇，只能见机行事。”
铁扇公主见了悟空，举剑就砍，孙悟空却毫发无伤。 铁扇公主知道斗不过，便取出芭蕉扇，扇出一阵阴风，将孙悟空吹得无影无踪。
孙悟空在天上飘了整整一夜，最后落到小须弥山上。在这里，孙悟空找灵吉菩萨要了一粒定风丹。
铁扇公主见孙悟空再次回来，又拿出扇子，向孙悟空扇了几下，哪知孙悟空却纹丝不动。 铁扇公主一下子慌了神，只得逃回洞府。
孙悟空紧追不舍，变做一只小虫落到铁扇公主的茶杯里。接着，孙悟空顺着茶水进到铁扇公主的肚里，又蹦又跳，疼得铁扇公主叫苦不迭。
无奈之下，铁扇公主只得乖乖地交出了芭蕉扇。孙悟空得了芭蕉扇，好不自在，驾起跟斗云，直奔火焰山。
谁知，孙悟空用力一扇，火焰不但没灭，反而高了百倍。
土地神告诉他说：“大圣，您要扑灭大火，须到积雷山找牛魔王，才能借到真扇。” 于是，孙悟空去了积雷山，找到牛了魔王。
牛魔王见了孙悟空，破口大骂：“你害我儿子，还敢来借扇！”说完，牵着辟水金睛兽往龙宫赴宴去了。
悟空尾随来到水晶宫，趁牛魔王用膳之际，变做牛魔王，偷走了辟水金睛兽，来到芭蕉洞。铁扇公主不知是假，见夫君回来了，赶紧设宴款待他。
最后，孙悟空从酒醉的铁扇公主那里骗来了真正的芭蕉扇。 得了芭蕉扇，孙悟空把脸一抹，现出本相，气得铁扇公主直跺脚。
路上，孙悟空吐出芭蕉扇，念声口诀，将它变到一丈两尺长。可孙悟空只知道变大的口诀，却不知如何将它变小，只好扛着大芭蕉扇往前赶。
牛魔王喝完酒，知道芭蕉扇被悟空骗走了。 灵机一动，摇身变做猪八戒，赶上悟空说：“哥哥辛苦了，还是让老猪帮你扛吧。”悟空同意了。
牛魔王接过扇子，变小放在嘴里，现了原形。 孙悟空大喊上当，举起金箍棒就打。牛魔王双剑相迎，与孙悟空打得难分难解。
牛魔王见难以取胜，便现出白牛本相，向孙 悟空冲了过去。 正在这时，哪吒前来相助，取出风火轮，烧得牛魔王乱蹦乱跳，直喊饶命。
接着，哪吒用缚妖索穿了牛鼻子，彻底制伏了牛魔王。 这下，牛魔王老实了，只好将芭蕉扇交给了孙悟空。 孙悟空来到火焰山，扇了几扇，顿时大雨倾盆，浇灭了火焰。
僧师徒一个个兴高采烈，又踏上了前往西天取经的路途。 牛魔王一家子都是人，只有他是牛。他跟天庭很熟，却不能归顺天庭。 你听说过牛郎织女的故事吗？ 一个是玉帝的小女儿 一个是披着老牛皮闯上天庭的穷苦汉子 他们一年一会，七夕踏着鹊桥相见 可他们不愿意再饱受这份所谓浪漫带来的苦楚，也不愿再两地分居，银河遥对。 终于有一天，他们偷偷地又下了凡间。
